Чудили ли сте се някога какво кара дадена криптовалута да достигне рекордно високи цени един ден, а на следващия да падне на дъното на пазара на криптовалути? Причините са различни за различните проекти, които се предлагат на пазара, но има общи характеристики, които ще ви помогнат да се подготвите за този случай. Каква е индикацията за падащ курс, какви са причините за спадовете на пазара на криптовалути?
Най-зрелият актив сред различните криптовалути е биткойнът. Можем да наблюдаваме обменния курс на биткойна от 2010 г. насам, така че именно при тази криптовалута ще получим най-широк поглед върху много различни примери.
2011 г. беше първият златен период на биткойна, когато обменният му курс се повиши от 2 долара на 30 долара, постигайки ценови паритет с унция сребро. За съжаление това беше и годината на огромен провал, при който обменният курс на биткойна се срина с 99%, довеждайки цената му до паритет с долара.
Непряк виновник за спада беше борсата Mount Gox - най-голямата борса за криптовалути в света по това време - която призна, че 25 000 биткойна са били хакнати и откраднати от близо 500 клиентски сметки. По това време загубите се оценяват на едва 400 000 долара, но пазарът на биткойни е все още млад и непознат, поради което всяка атака води до масова паника. Въпреки младостта си, през май 2011 г. капитализацията на биткойна е около 50 млн. долара.
Виновникът отново е... MT GOX! Инвеститорите бяха очаровани от криптовалутата. Основните медии създадоха атмосфера на вълнение за един все още нов актив. След това търговията стана толкова интензивна, че ключовата борса за криптовалути, MT GOX, не успя да се справи с обема на обмена, което я накара бързо да се поддаде на грешка и да се срине. Уязвимостта беше бързо открита от хакери, които атакуваха в най-неподходящия момент за MT GOX.
Напълно неподготвена, борсата беше принудена да прекрати търговията, което доведе до спад на цените от близо 260 долара до едва 50 долара.
2017 г. беше знакова в историята на биткойн. Пазарът на криптовалути стана по-широко известен на обществеността, появиха се много нови и много интересни проекти и... Биткойнът се изкачи до невероятните тогава цени от 20 000 долара!
По онова време много скептици към биткойна и криптовалутите говореха за спекулативен балон, който всеки момент може да се спука и да изпразни инвестиционните портфейли на много инвеститори по света. За съжаление - последният опит за пробив на границата от 20 000 щатски долара се случи през първата половина на януари 2018 г., след което обменният курс непрекъснато падаше, като само месец по-късно - през февруари - се спря на 7 600 щатски долара.
Събитията, които потенциално оказаха огромно влияние върху прекъсването на бичия тренд, бяха нарастващите новини за потенциална забрана на биткойн в Корея, Китай и Япония.
Три години по-късно, през декември 2020 г., биткойнът достигна своя ценови рекорд. Инвеститорите нямаха намерение да спрат дотук. Имаше все повече положителни новини за криптовалутите - PayPal приема BTC, Tesla и MicroStrategy купуват огромни количества от криптовалутата. Пазарът беше обхванат от еуфория и все по-често се чуваше, че ще бъде атакувана границата от 100 000 USD.
За съжаление, на 8 май се случи пробив, при който биткойнът падна от рекордните 60 000 долара до едва 29 800 долара само за месец. Скептиците отново обявиха края на криптовалутите - в крайна сметка балонът се беше спукал - но биткойнът отскочи от границата от 30 хил. долара, като направи пореден опит да щурмува психологическата граница от 50 000 долара.
При неотдавнашното обръщане на тенденцията се застъпват редица негативни събития. Първият беше оттеглянето на Биткойн от Tesla като средство за плащане поради потенциално вредното въздействие на Биткойн върху околната среда - Елон Мъск коментира енергийните изисквания на мрежата BTC - което донякъде доведе до спад на целия пазар на криптовалути.
Друг фактор беше Китай, който отново обяви забрана за Биткойн. Новите слухове предизвикаха отлив на китайски миньори, които взеха със себе си повече от половината изчислителна мощност от мрежата на биткойн, за да се преместят.
Всички тези събития доведоха до корекция на цената на BTC с повече от половината - за щастие, ситуацията не беше дълготрайна.
Знаете причините за най-големите ценови корекции в историята на биткойна. Време е да навлезем в детайлите, които могат да убедят инвеститорите да се оттеглят.
Неблагоприятните регулации са един от най-значимите фактори, които могат да сринат целия пазар на криптовалути. Спомняте ли си какво завладя инвеститорите през май 2021 г.? Новината за ограниченията, наложени на биткойн в Китай. Представете си какво би се случило с пазара, ако в Северна Америка или Европа бъдат наложени ограничения.
С течение на времето нежеланието на регулаторните органи намалява. Биткойнът е все по-разпространен инвестиционен актив, а блокчейн технологията все по-често се прилага във финансовите решения, като финансовият сектор не е единственото място, където може да се възползва пълноценно от съвременните решения - дори нефинансовите сектори могат да се възползват - образованието и медицината могат да спечелят много от блокчейн решенията.
Положителните новини, свързани със законодателството, могат да доведат до гигантски ръстове, а приемането на криптовалутите от правителствата е много важен елемент от анализа за всеки инвеститор.
Основният принцип в света на криптовалутите е да бъдете своя собствена банка. Това означава, че нивото на сигурност е толкова високо, колкото потребителят се грижи за него. За съжаление това невинаги е вярно - криптовалутите, както и проектите, създадени от хора, имат уязвимости.
В проектите са натрупани огромни количества парични средства. Хиляди инвеститори купуват токени, като внасят парите си едновременно. Натрупването на такова голямо количество ресурси на едно място е апетитна хапка за хакерите, които постоянно проверяват сигурността на проектите и търсят потенциални възможности да завземат части от тях, макар че това невинаги е основната причина - понякога става дума за просто желание да потопят конкуренцията.
През 2021 г. станахме свидетели на най-голямата кражба на средства в историята - над 600 милиона долара бяха откраднати от китайски проект - по-голяма кражба в историята е извършена само от Кусай Хюсеин, който взе над 1 милиард долара от централната банка.
Атаките срещу пазара на криптовалути невинаги са толкова ясни и лесни за разбиране. Една от най-често използваните е 51% атака, която означава завземане на половината от изчислителната мощ в мрежата. Този тип атака позволява да се създадат едновременно няколко части на блокчейна, което дава на нападателя възможност да харчи двойно.
По време на атака за доминиране в мрежата може да се блокират транзакции и дори други миньори, което позволява временно да се изгради монопол в добива.
Атаките могат дори да допринесат за срива на даден проект за криптовалута, какъвто е случаят с биткойна Satoshi Vision (BSV), който загуби до половината от стойността си заради честите атаки. Уязвимостта на BSV се дължи на ниската изчислителна мощност на мрежата.
Решението на този проблем за новите проекти изглежда е друг консенсус - Proof of Stake - който все по-често се използва вместо решението, познато от Bitcoin и Litecoin - Proof Of Work - което също е обвинявано в ненужна сложност на мрежата и по-високи енергийни изисквания.
Китовете са инвеститори, които притежават значително количество от дадена криптовалута. Като разпродават притежаваните от тях активи, те са в състояние да потопят пазара много бързо, в резултат на което цената на актива може моментално да загуби стойност.
По-малките инвеститори следят движението на китовете и внимателно следят движението на своите фондове. Основният показател за това дали да се подготвите за спад на цената е прехвърлянето на виртуални монети от частни портфейли към борси, където вероятно ще се случи масово предлагане на токени.
Общността на собствениците на криптовалути е подготвена за потенциални опити за претопяване на пазара. Има многобройни уебсайтове и ботове в Twitter и Telegram, които съобщават за движението на китовете.
Въпреки факта, че по-малките проекти с малка пазарна капитализация са най-уязвими за китовите атаки, дори гигантите като Bitcoin и Ethereum са уязвими.
Не е нужно да търсите далеч за пример за това - на 15 март 2021 г. - след новината за преместването на близо 19 000 BTC от частен портфейл в борсата Gemini, цената на биткойна спадна с 0 10%.
Една от най-популярните и застрашени от китове криптовалути е Dogecoin. Около 25% от търгуваните токени DOGE се държат само от един мистериозен инвеститор, чиито действия биха могли да потопят Dogecoin в рамките на няколко мига, необходими за прехвърляне на средства от частен портфейл към горещ портфейл на криптовалутна борса.
Въпреки че действията на китовете могат да се разглеждат като някакъв вид ценова манипулация, в този раздел ще се съсредоточим върху манипулацията, извършена чрез социалните медии, по-конкретно Twitter.
Всеки бичи пазар на криптовалути досега е имал влиятелен фактор, който значително е повлиял на пазарните котировки на криптовалутите. В края на 2017 г. и началото на 2018 г. значителен криптоинфлуенсър беше Джон Макафи, който използваше Twitter, за да прилага стратегията Pump and Dump, като посочваше криптопроекта на седмицата.
След избора на проект той незабавно се повишаваше и цената му веднага се връщаше на началното си ниво или падаше под стойността преди манипулацията. Мкафе беше подведен под отговорност за действията си - манипулиране на цената и в крайна сметка причиняване на спад на много проекти.
Въпреки факта, че като пазар на криптовалути вече сме преминали през това, през 2021 г. Елон Мъск вероятно ще извърши подобно деяние. Негов инструмент беше и Twitter, чрез който той изрази подкрепата си за Bitcoin и Dogecoin.
И двете криптовалути реагираха много положително на новината за интерес и подкрепа от страна на гигантски и много популярен инвеститор, но еуфорията не продължи дълго. Първоначално Елон се изказа положително, а по-късно промени мнението си и заяви, че биткойнът е твърде енергоемък, което оказва отрицателно въздействие върху нашата планета.
Пазарът реагира много нервно на новината за критиките към Биткойн и в крайна сметка изявлението беше един от факторите, които доведоха до солидна корекция в цената на Биткойн.
Въпреки факта, че традиционните медии бавно се изместватв
полза на социалните медии и децентрализираната форма на информация, те все още са важен стимулатор на настроенията на инвеститорите.
Не всяка медия има влияние, тази чест е достъпна само за елити като The Times, The Economist и Forbes, но със смяната на поколенията сред инвеститорите се променят и основните източници на знания и нагласи.
За биткойн тази ситуация е до известна степен циклична. Когато биткойн премине през Halving, възнаграждението за добив на блок се намалява наполовина, но цената остава такава, каквато е била с възнаграждението преди Halving - тогава много миньори спират да добиват и се оттеглят от мрежата на криптовалутата, което кара инвеститорите също да напуснат. И цената пада.
Рентабилността на добива се основава и на фактори като цената на оборудването за добив, т.е. графични карти или специализирани чипове, в зависимост от спецификациите на криптовалутата, но също и на цената на електроенергията и трудността на добива.
При работещите криптовалути, базирани на консенсус, трудността се променя в зависимост от наличната изчислителна мощност в мрежата - колкото повече мощност е налична, толкова по-висока е трудността и толкова по-ниска е рентабилността.
Обменният курс на криптовалутите е много динамичен, което е нещо, което трябва да имате предвид особено по време на инвестициите си. Курсът на криптовалутите се влияе от цял куп фактори, които ще ви помогнат да разберете основните механизми, влияещи върху цената на виртуалните пари.
Както вече знаете, бързата реакция на валутния курс е по-ценна от златото, така че трябва да изберете борса за криптовалути, която ви позволява да действате незабавно. Egera е обмен на криптовалути и бюро в едно. Ако не можете да си позволите времето за изчакване, необходимо за приемане на оферта на борсата, обявете криптовалутите си на борса, където те ще бъдат обменяни незабавно.
Започнете своето търговско пътуване точно тук!
... или просто продължете да изчислявате цените
Съдържание
